CFD là gì? Cách giao dịch với hợp đồng chênh lệch CFD hiệu quả

CFD hay còn được gọi là Hợp đồng thông minh, là một loại sản phẩm phái sinh cho phép người mua và người bán trao đổi khoản chênh lệch giữa giá hiện tại của tài sản cơ sở và giá khi hợp đồng được kết thúc. Giao dịch CFD có thể được sử dụng với nhiều loại tài sản cơ bản, bao gồm chứng khoán, Forex, hàng hóa và chỉ số.

Trong những năm gần đây, thị trường này vô cùng phát triển và được giới đầu tư hết sức quan tâm đến. Tuy nhiên, các nhà đầu tư mới chập chững bước chân vào lĩnh vực tài chính vẫn còn mơ hồ hoặc chưa hiểu hết thuận ngữ này là gì. Để tìm hiểu chi tiết hơn về hình thức giao dịch tiềm năng này, hôm nay trang web chúng tôi sẽ trình bày khái niệm về CFD là gì và các thông tin liên quan tới nó, mời các bạn cùng tìm hiểu nhé!

Mục lục

CFD là gì?

CFD là viết tắt của Contracts for difference, nó là một sản phẩm phái sinh trong đó bên mua và bên bán được phép trao đổi khoản chênh lệch giữa giá hiện tại của sản phẩm cơ sở và giá khi hợp đồng đã được kết thúc. Giao dịch CFD có thể áp dụng với các loại sản phẩm cơ bản như: Forex, chứng khoán, hàng hóa và chỉ số.

Tương tự như quyền chọn, hợp đồng tương lai cho phép người tham gia tiếp xúc trực tiếp với thị trường mà không cần phải sở hữu tài sản cơ bản. CFD thường được so sánh với hợp đồng tương lai và hợp đồng quyền chọn. Vì các nhà giao dịch có khả năng kiếm lợi nhuận từ cả các vị thế mua và bán. Để làm như vậy, CFD được mua hoặc bán hoàn toàn. Chức năng này cung cấp cho các nhà giao dịch khả năng tận dụng hành động giá tăng hoặc giảm.

Sơ lược về lịch sử của CFD

Việc phát minh ra CFD có thể là nhờ nỗ lực của Brian Keelan và Jon Wood vào đầu những năm 1990. Họ đã phát triển CFD để sử dụng chúng ở London như một giao dịch hoán đổi vốn cổ phần được giao dịch ký quỹ. Các quỹ phòng hộ và các nhà đầu tư tổ chức ban đầu sử dụng CFD để có được cổ phiếu trên Sàn giao dịch chứng khoán London do yêu cầu ký quỹ nhỏ và tránh thuế tem vì không có chuyển nhượng cổ phiếu vật lý.

Tuy nhiên, các nhà kinh doanh bán lẻ bắt đầu sử dụng nó vào cuối những năm 1990. GNI (ban đầu được gọi là Gerrard & National Intercommodities) là công ty đầu tiên giới thiệu thông qua GNI Touch. MF Global sau đó đã mua lại.

IG Markets và CMC Markets đã phổ biến hình thức này vào năm 2000 và mở rộng ra nước ngoài, bắt đầu từ Úc vào tháng 7 năm 2002. Giao dịch CFD có sẵn ở Áo, Canada, Úc, Pháp, Đức, Síp, Ý, Ireland, Israel, Nhật Bản, Vương quốc Anh, v.v.

Tuy nhiên, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC) và Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai cấm CFD được niêm yết trên các sàn giao dịch được quản lý ở Hoa Kỳ do có rủi ro cao. Ủy ban Chứng khoán và Hợp đồng tương lai của Hồng Kông cũng cấm giao dịch CFD. Ngoài ra, Cơ quan Thị trường và Chứng khoán Châu Âu (ESMA) đã đưa ra cảnh báo chống lại việc bán các sản phẩm đầu cơ, bao gồm cả việc bán CFD vào năm 2016.

Hoạt động của giao dịch CFD

Giao dịch CFD là một trong loại hình giao dịch khó nhất và hiện đại nhất mà các trader có thể thực hiện. Vì lý do này, nó chỉ phổ biến đối với các nhà đầu tư có kinh nghiệm và các nhà giao dịch dày dạn. Khi nói đến giao dịch CFD, nhà đầu tư không sở hữu bất cứ thứ gì, mà nhận thanh toán dựa trên sự khác biệt giữa giá của tài sản tại thời điểm hợp đồng và hiện tại.

Theo nhiều cách, CFD không khác nhiều so với hình thức staking, với việc đặt cược là liệu sản phẩm được đề cập có tăng hoặc đột biến về giá trị hay không. Khi giá của tài sản tăng lên, nhà giao dịch CFD có khả năng sẽ bán và được thanh toán một khoản tiền tùy thuộc vào giá mua và giá bán. Cả hai đều được gộp lại với nhau trước khi được thanh toán. Giao dịch CFD đặc biệt phổ biến trực tuyến. Với ngày càng nhiều trang web giao dịch thực hiện giao dịch CFD.

Tại sao nên giao dịch CFD?

Hợp đồng chênh lệch là một cách đơn giản và hiệu quả về chi phí. Để giao dịch trên nhiều thị trường tài chính mà không cần sở hữu tài sản cơ bản. Nó là một thỏa thuận giữa hai bên, tức là nhà giao dịch và nhà cung cấp CFD, để trao đổi chênh lệch giữa giá mở và giá đóng của hợp đồng.

Trong những năm gần đây, chúng đã trở thành một phương tiện phổ biến để các nhà giao dịch đa dạng hóa vào các thị trường toàn cầu khác nhau. Do đó, CFD cho phép các nhà đầu tư đánh giá thị trường tăng và giảm. Cũng như giao dịch với ký quỹ / đòn bẩy. Chúng được giao dịch trên hàng chục thị trường. Cũng như tiền mặt và các sản phẩm tương lai. Chúng có sẵn cho các mặt hàng như ngoại hối, vàng và dầu, cổ phiếu và chỉ số.

Lợi ích của giao dịch CFD

Những lợi thế chính của giao dịch CFD gồm:

Khả năng giao dịch các thị trường tăng và giảm và dự đoán biến động giá đóng cửa
Giao dịch sử dụng đòn bẩy tài chính
Giao dịch nhiều loại tài sản từ một tài khoản
Chi phí giao dịch thấp
Lợi thế tiềm năng về thuế

Giao dịch thị trường tăng và giảm

Một lợi ích của giao dịch CFD là khả năng đầu cơ trên cả thị trường tăng và giảm. Có nhiều lý do để bạn muốn bán khống thị trường. Hoặc để đầu cơ giá giảm hoặc để bảo vệ danh mục đầu tư.

Lợi thế tiềm năng về thuế

CFD thường nhận được sự ưu tiên về thuế nhưng hãy nhớ rằng các loại thuế khác nhau tùy theo thẩm quyền và hoàn cảnh cá nhân. Ở nhiều khu vực, không có thuế tem (thuế giao dịch khoảng 0,5% giá trị khoản đầu tư) đối với các giao dịch CFD. Tuy nhiên, bất kỳ lợi nhuận giao dịch CFD nào hầu như luôn luôn phải chịu thuế lợi tức vốn.

Giao dịch với đòn bẩy

Sử dụng đòn bẩy để giao dịch ký quỹ, các nhà giao dịch có thể mở các vị trí CFD với khoản đầu tư ban đầu nhỏ hơn. Điều này làm cho CFD trở thành một trong những cách hiệu quả hơn về chi phí để giao dịch. Vì vốn dự phòng có thể được triển khai vào các giao dịch khác.

Tuy nhiên, giao dịch ký quỹ cũng có thêm rủi ro. Nó khuếch đại ảnh hưởng của sự thay đổi giá đối với số dư tài khoản của nhà giao dịch. Đối với các nhà giao dịch thiếu kinh nghiệm. Điều này có nghĩa là tăng nguy cơ mất toàn bộ số dư.

Giao dịch nhiều loại tài sản trong một tài khoản

Thông thường, một tài khoản giao dịch riêng biệt sẽ cần thiết cho các loại tài sản riêng biệt. Với CFD, một số dư tài khoản có thể được sử dụng để bao gồm các vị thế trên nhiều thị trường toàn cầu từ ngoại hối, vàng đến quyền chọn.

Chi phí giao dịch thấp

Các giao dịch CFD thường không có chi phí hoa hồng. Vì tất cả phí giao dịch được kết hợp vào chênh lệch giá mua / bán. Chênh lệch giá là sự khác biệt giữa giá mua và giá bán. Và được đo bằng điểm (hoặc pips trong ngoại hối). Giá trị của mỗi điểm (pip) phụ thuộc vào kích thước của vị trí. Ngoại lệ đối với quy tắc này có xu hướng là CFD vốn cổ phần. Giao dịch với mức chênh lệch giá mua / bán. Giống như giá cổ phiếu cơ bản trên sàn giao dịch. Do đó, nhà cung cấp CFD sẽ thêm một khoản hoa hồng nhỏ.

Rủi ro trong giao dịch CFD

Rủi ro của giao dịch CFD chủ yếu là do những nhược điểm cố hữu của nó như:

Các khoản lỗ lớn hơn do đòn bẩy.
Sự biến động cực mạnh của thị trường dẫn đến sự chênh lệch giá rộng của nhà môi giới.
Vị thế thua cuộc của các nhà giao dịch có thể mời gọi ký quỹ từ nhà môi giới.

Giao dịch CFD có nhiều loại rủi ro khác nhau như:

Rủi ro thị trường

Rủi ro và phần thưởng cho giao dịch CFD lớn hơn vì bạn giao dịch dựa trên đòn bẩy. Khoản lỗ có thể lớn hơn nhiều so với khoản tiền gửi ban đầu của các nhà giao dịch nếu thị trường đi ngược lại vị thế bạn chọn.

Rủi ro thanh lý

Nhà môi giới yêu cầu một cuộc gọi ký quỹ, yêu cầu các nhà giao dịch ký quỹ bổ sung nếu giá di chuyển so với vị trí CFD mở. Nếu nhà giao dịch không đáp ứng được lệnh gọi ký quỹ, nhà môi giới có thể thanh lý vị thế khi bị thua lỗ.

Rủi ro đối tác

Trong CFD OTC, cũng có rủi ro đối tác liên quan đến khả năng thanh toán của đối tác. CFD có giá trị nhỏ hoặc không có giá trị nếu đối tác không thực hiện nghĩa vụ tài chính của mình.

Sự khác biệt giữa CFD và hợp đồng tương lai là gì?

Khi bạn giao dịch CFD, bạn mua một số lượng hợp đồng nhất định trên thị trường. Nếu bạn mong đợi nó tăng và bán chúng nếu bạn mong đợi nó giảm. Sự thay đổi giá trị của vị thế của bạn phản ánh những chuyển động trên thị trường cơ sở. Bạn có thể đóng vị thế của mình bất kỳ lúc nào khi thị trường mở cửa.

Mặt khác, hợp đồng tương lai là những hợp đồng yêu cầu bạn giao dịch theo giá dự kiến trong tương lai của một sản phẩm tài chính. Không giống như CFD, chúng chỉ định ngày và giá cố định cho giao dịch này. Nó có liên quan đến việc có quyền sở hữu vật chất đối với tài sản cơ bản vào ngày này và phải được mua qua sàn giao dịch. Giá trị của hợp đồng tương lai phụ thuộc rất nhiều vào tâm lý thị trường về giá tương lai của tài sản. Như các chuyển động hiện tại trên thị trường cơ sở.

Giao dịch CFD có hợp pháp không?

Giao dịch CFD không phải là bất hợp pháp, nó là một hình thức đầu tư hợp pháp. Tuy nhiên, các cơ quan quản lý tài chính ở một số quốc gia không công nhận CFD. Khiến cho việc giao dịch với một nhà môi giới được quản lý ở các quốc gia đó không thể thực hiện được. Giao dịch CFD có thể thực hiện được ở hầu hết mọi nơi trên thế giới. Nhưng bạn nên kiểm tra các quy định trong khu vực của mình.

Giao dịch hợp đồng chênh lệch có hợp pháp không? — Giao dịch CFD có hợp pháp không?

Tổng kết

CFD liên quan đến một yếu tố rủi ro cao, thường có thể dẫn đến tổn thất lớn do các đòn bẩy được cung cấp. Hơn nữa, các nhà giao dịch bán lẻ bị mất tiền trong khi giao dịch CFD với các nền tảng giao dịch CFD khác nhau. Do đó, giao dịch CFD đòi hỏi kiến thức giao dịch chuyên nghiệp. Và kỹ năng quản lý rủi ro đặc biệt của nhà giao dịch. Trên đây là những gì chúng tôi muốn chia sẻ về chủ đề CFD. Hy vọng sẽ hữu ích cho các bạn. Thanks!

Tổng hợp: Tapchitiendientu.com